আজকাল ওয়েবডেস্ক: বিনিয়োগের কথা এলে প্রথমেই মনে আসে সিস্টেম্যাটিক ইনভেস্টমেন্ট প্ল্যান, যা এসআইপি নামে পরিচিত। একইভাবে, রেকারিং ডিপোজিট অর্থাৎ আরডি-র কথাও বলা হয়েছে- যা একটি জনপ্রিয় বিনিয়োগ বিকল্প হিসেবে বিবেচিত হয়। 

এসআইপি মিউচুয়াল ফান্ডে সহজ বিনিয়োগের জন্য পরিচিত। অন্যদিকে, আরডি একটি সঞ্চয় প্রকল্প হিসেবে পরিচিত, যেখানে প্রতি মাসে একটি নির্দিষ্ট সময়ের জন্য একটি নির্দিষ্ট পরিমাণ জমা করতে হয়। এসআইপি বা আরডি-তে বিনিয়োগ করা কোথায় বেশি বুদ্ধিমানের কাজ? আসুন জেনে নেওয়া যাক।

এসআইপি-র সুবিধা: 
সিস্টেম্যাটিক ইনভেস্টমেন্ট প্ল্যান (এসআইপি) মিউচুয়াল ফান্ডে বিনিয়োগের একটি খুব সহজ উপায়। এর সবচেয়ে ভাল দিক হল আপনি খুব কম দিয়ে শুরু করতে পারেন। উদাহরণস্বরূপ, আপনি এসআইপি-এর মাধ্যমে মাত্র ৫০০ টাকা দিয়ে মিউচুয়াল ফান্ডে বিনিয়োগ শুরু করতে পারেন। আপনি মাসিক বা ত্রৈমাসিক বিনিয়োগের বিকল্পটি বেছে নিতে পারেন। এসআইপি নিয়মিত বিনিয়োগের অভ্যাস গড়ে তোলে এবং চক্রবৃদ্ধি হারে সুদের সুবিধাও দেয়। বেশিরভাগ মানুষ মাসিক এসাইপি পছন্দ করেন। আপনি আপনার সুবিধা অনুযায়ী এসাইপি-র পরিমাণও বাড়াতে পারেন। ইএলএসএস মিউচুয়াল ফান্ডের এসআইপি-তে ৮০সি ধারার অধীনে কর ছাড়ও পাওয়া যায়।

এসআইপি-এর সীমাবদ্ধতা:
এসআইপি-রও কিছু সীমাবদ্ধতা রয়েছে, যা মনে রাখা খুবই গুরুত্বপূর্ণ। এসআইপিগুলি বাজারের ওঠানামার উপর নির্ভর করে এবং নিশ্চিৎ রিটার্ন নেই। এখানে প্রাপ্ত রিটার্ন বাজারের কর্মক্ষমতা এবং তহবিলের ধরণের উপর নির্ভর করে। এসআইপি-র আসল সুবিধা কেবল দীর্ঘমেয়াদে পাওয়া যায়। আপনি যদি স্বল্পমেয়াদে সুবিধা খুঁজছেন, তাহলে আপনি বেশি রিটার্ন নাও পেতে পারেন।

আরডি-র সুবিধা: 
রেকারিং ডিপোজিটের কথা বলতে গেলে, এটি এক ধরণের সঞ্চয় প্রকল্প যেখানে আপনি প্রতি মাসে একটি নির্দিষ্ট সময়ের জন্য আপনার অ্যাকাউন্টে একটি নির্দিষ্ট পরিমাণ অর্থ জমা করেন। আপনি যে পরিমাণ জমা করেন তার উপর নির্দিষ্ট হারে সুদ পান এবং মেয়াদোত্তীর্ণ হওয়ার পরে আপনি অর্জিত সুদের সঙ্গে মূলধনও পান। কম ঝুঁকি-সহ নিশ্চিত রিটার্ন চান এমন বিনিয়োগকারীদের জন্য আরডি একটি ভাল বিনিয়োগ বিকল্প।

আরডি-র এর সবচেয়ে বড় সুবিধা হল এটি রিটার্নের নিশ্চয়তা দেয়। এই অ্যাকাউন্ট খোলার জন্য খুব বেশি কাগজপত্রের প্রয়োজন হয় না। এটি যেকোনও ব্যাঙ্ক বা আর্থিক প্রতিষ্ঠানে সহজেই শুরু করা যেতে পারে। আরডি-র সুদের হার আগে থেকেই নির্ধারিত থাকে, তাই আপনি জানেন যে শেষ পর্যন্ত আপনি বিনিয়োগের উপর কত রিটার্ন পাবেন। অতএব, আপনি আগে থেকেই ভবিষ্যতের জন্য পরিকল্পনা করতে পারেন।

আরডি-র অসুবিধাগুলি কী কী?
বাজারে উপলব্ধ অনেক বিনিয়োগ পণ্যের তুলনায় এর উপর রিটার্ন কম। এছাড়া, আরডি-র উপর অর্জিত সুদ করযোগ্য, যা স্বয়ংক্রিয়ভাবে মোট রিটার্ন হ্রাস করে। আপনি যদি সময়ের আগে আরডি থেকে টাকা তুলে নেন, তাহলে জরিমানা ধার্য করা হয়। সাধারণত মেয়াদপূর্তির ভিত্তিতে বা ত্রৈমাসিক ভিত্তিতে সুদ দেওয়া হয়।

বিনিয়োগের উপর কে বেশি রিটার্ন দেবে?
এসআইপি এবং আরডি উভয়েরই নিজস্ব সুবিধা এবং অসুবিধা রয়েছে। উদাহরণস্বরূপ, মিউচুয়াল ফান্ডে এসআইপি-তে ভাল রিটার্ন পাওয়ার সম্ভাবনা রয়েছে। গত কয়েক বছরে, দীর্ঘমেয়াদী রিটার্ন ১২ শতাংশ থেকে ২২ শতাংশ এর মধ্যে ছিল। যেখানে আরডি-তে রিটার্ন এর চেয়ে অনেক কম। সাধারণত, আরডি-তে ৫ শতাংশ থেকে ৯ শতাংশ রিটার্ন পাওয়া যায়। তবে, প্রবীণ নাগরিকরা কিছুটা বেশি রিটার্ন পেতে পারেন, তবে মিউচুয়াল ফান্ডের মতো নয়।

আরডি-তে রিটার্ন কম হলেও, রিটার্ন পাওয়ার নিশ্চয়তা রয়েছে। এসআইপি-র ক্ষেত্রে এটি হয় না, কারণ বাজারের অস্থিরতার কারণে রিটার্ন প্রভাবিত হয়। বেশিরভাগ মিউচুয়াল ফান্ড শেয়ার বাজারে অর্থ বিনিয়োগ করে। কিছু সময় আগে যখন শেয়ার বাজার ক্রমাগতভাবে ডুবে যাচ্ছিল, তখন মিউচুয়াল ফান্ডের রিটার্নও খারাপভাবে প্রভাবিত হয়েছিল। অতএব, আপনি যদি ঝুঁকি নিতে প্রস্তুত হন এবং দীর্ঘ সময়ের জন্য বিনিয়োগ করতে পারেন, তাহলে এসআইপি মিউচুয়াল ফান্ডে সেরা। অন্যদিকে, যদি আপনি বড় রিটার্নের আকাঙ্ক্ষায় ঝুঁকি নিতে না চান, তাহলেআরডি একটি ভাল বিকল্প।